上海筹建张江科技银行，借鉴硅谷银行模式

        上海加快建设具有全球影响力的科技创新中心相关工作陆续展开，上海市金融办正在牵头筹办民营张江科技银行。

        上海市发改委副主任张素心6月2日在接受澎湃新闻（www.thepaper.cn）记者采访时表示，张江科技银行主要是为了解决中小微初创企业的融资难问题，“其股权将是多元化的，吸引民间资本进入”。

        张素心认为，“对中小微企业融资而言，债权方面，一直强调商业银行来做轻资产和高风险的贷款是不科学的；股权方面，一些企业并不希望过多的外来投资来稀释其股权”，所以张江科技银行将提出创新性的模式。

        张素心告诉澎湃新闻记者，“将借鉴硅谷银行的模式，既考虑银行的优势，又强调股权债券的平衡。”

        公开资料显示，成立于1983年的硅谷银行在全球拥有上万家客户，培养了一大批业界科技明星，并在2012年与上海浦发银行共同出资成立了浦发硅谷银行；其主要服务于科技型企业，帮助过Facebook、twitter等明星企业。

        外界普遍认为，与风险投资机构的紧密合作，是硅谷银行成功的关键。硅谷银行为风险投资机构投资的企业提供商业银行服务，也为风险投资机构提供直接的银行服务，并将网点设在风险投资机构聚集的区域附近。硅谷银行也在风险投资基金中直接投资，成为他们的股东或合作人，以便建立更坚实的合作基础。为确保与风险投资的联系，硅谷银行还特别成立风险投资咨询顾问委员会。风险投资则为硅谷银行提供专业支持和推荐优质的客户，美国有风投公司支持的创业企业一半以上是硅谷银行的客户。

        在这个方面，上海也将支持商业银行设立全资控股的投资管理公司，与银行形成投贷利益共同体，探索实施多种形式的股权与债权相结合的融资服务方式，实行投贷联动。

        按照设计，上海将加快在上海证券交易所设立“战略新兴板”，推动尚未盈利但具有一定规模的科技创新企业上市；争取在上海股权托管交易中心设立科技创新专板，支持中小型科技创新创业企业挂牌。

        张素心表示，科技创新专板的设立相对容易些，新兴板推出的时间还在和国家相关部委沟通中。

        此外，上海还将扩大政府天使投资引导基金规模，强化对创新成果在种子期、初创期的投入，引导社会资本加大投入力度，对引导基金参股天使投资形成的股权，5年内可原值向天使投资其他股东转让；允许符合条件的国有创投企业建立跟投机制，并按照市场化方式确定考核目标及相应的薪酬水平。

        对此，张素心还透露，上海正在研究制定国有创投相关政策，可以探索跟投机制，而这个方面此前是不允许的。

        天使投资引导基金规模方面，张素心表示，今年可达10亿元。