官方版私募管理新规拟列出具体罚则:罚谁罚多少有了详细规定

澎湃新闻记者 刘歆宇

2017-08-31 09:31 来源:澎湃新闻

字号
私募基金管理即将迎来正式的官方版规定。
8月30日晚间,国务院法制办官网公布《私募投资基金管理暂行条例(征求意见稿)》。
“这次暂行办法发布,将原来基金业协会的一些规定上升到行政法规层面,效力大大提高。” 上海申浩律师事务所律师解瑞强对澎湃新闻记者表示。
此次展开意见征求的文件,由国务院法制办和证监会共同起草,各界可以在2017年9月30日前提出意见。国务院法制办表示,制定本条例是旨在规范私募投资基金活动,保护投资者及相关当事人的合法权益,促进私募投资基金行业健康规范发展。
最大亮点:新增十三条具体处罚规定
就内容来看,文件共分为11章58条,包括私募基金管理人和私募基金托管人的定义,并涉及资金募集、投资运作、信息提供等环节,以及行业自律、监督管理等方面。
其中,最大的亮点要数第十章《法律责任》,这一章中共列有13条细则,对应不同的违反条例情况,给出不同的具体处罚规定。
例如,文件第十条规定,私募基金管理人不得兼营与私募基金无关或者存在利益冲突的其他业务,不得进行利益输送。如果违反,按照第四十四条的规定,未履行职责的,责令改正,没收违法所得,并处违法所得1倍以上5倍以下罚款;没有违法所得或者违法所得不足100万元的,并处10万元以上100万元以下罚款。对直接负责的主管人员和其他直接责任人员给予警告,并处3万元以上10万元以下罚款。
除了这一点,文件对于私募基金管理人的职责做出了10点明确界定。做不到的话,私募机构都会受到相应处罚。
1,依法募集资金,办理基金备案手续;
2,按照基金合同管理基金,进行投资;
3,按照基金合同的约定确定基金收益分配方案,及时向投资者分配收益;
4,按照基金合同的约定负责基金会计核算并编制基金财务会计报告;
5,办理与基金财产管理业务活动有关的信息提供事项;
6,保存基金财产管理业务活动的记录、账册、报表和其他相关资料;
7,以基金管理人名义,为基金财产利益行使诉讼权利或者实施其他法律行为;
8,国务院证券监督管理机构规定和基金合同约定的其他职责;
9,编制定期基金报告(私募证券投资基金管理人);
10,按照基金合同的约定计算并向投资者报告投资者账户信息(私募证券投资基金管理人)。
在其他内容的规定上,与现行的多部私募行业管理条例大多吻合,比如,规定私募基金不能在销售产品时承诺收益,不得侵占、挪用投资者资金,不允许将私募基金产品份额分拆销售等等。
不过,文件第二十四条规定,私募基金管理人、私募基金托管人应当建立从业人员投资申报、登记、审查、处置等管理制度,防范与投资者发生利益冲突,这项内容过去在业内倒是鲜被提及。
简而言之,私募机构人员炒股也要登记了。这在公募基金行业常见的规定,在私募领域却是颇为罕见,如今被明文列入监管办法文件,或意味着私募行业将迎来更加严格的新“行规”。按照最新文件的第五十一条规定,未按规定进行申报的,将责令改正,处3万元以上10万元以下罚款。
对合规私募机构不会产生太大影响
近年来,我国私募基金行业蓬勃发展,规模扩张迅速,但在前期的野蛮生长过程中,也滋生出了不少不规范的问题,包括以私募名义变相公开募集资金,甚至发生过不少挪用投资者资金甚至跑路的案例。
据解瑞强介绍,从法律上层面来看,《中华人民共和国证券投资基金法》在2003年颁布,最近一次修改则是在2015年。“该法律主要规范的内容是证券投资基金,从法律层级上是较高的。本次《私募投资基金管理暂行条例》(征求意见稿)从层级上讲比证券投资基金法低,但属于国务院层次,条列效力较高。”
其实,自2016年起,私募行业就迎来监管层的不断出手,基金业协会相继出台多部管理办法文件,剑指行业乱象。
不过,从法律效力上来讲这些基金业协会颁布的规定属于行业自律管理文件,并不具有法律效力,而这次出台的暂行办法征求意见稿,将现行的一些规定上升到了行政法规层面,可以直接作为法院审理案件的法规依据,因此法律效力上来说有了很大提高。
尤其是,具体的罚款力度规定,是现行管理条例中所没有的。这意味着,国务院法制办起草的暂行办法实施之后,相关处罚就可以做到有法可依,投资者的合法权益也就可以得到更加充分的保障。
那么,这份新鲜出炉的征求意见稿,对业界会产生什么影响?
澎湃新闻记者采访了多位私募机构负责人,普遍表示,对于目前正在运作的合规机构而言,这份文件并不会对机构的业务产生什么影响。
而律师的意见也指出,征求意见稿的出台并不会引发一轮新的私募行业洗牌潮。
“不过,以前私募管理人违规行政处罚尤其是罚款较少,以后这一块违规被处罚甚至罚款的情况会增多。私募管理人的合规要求会更高,更主要是体现在合规的落实上。” 解瑞强补充说道。
责任编辑:孙扶澎湃新闻报料:4009-20-4009   澎湃新闻,未经授权不得转载
关键词 >>

相关推荐

评论(9)

热新闻

澎湃新闻APP下载

客户端下载

热话题

热门推荐

关于澎湃 在澎湃工作 联系我们 版权声明 澎湃广告 友情链接